对于刚置业成家的年轻白领来说，连年上升的房贷利息，也是不小的压力。马上1月份又是不少银行调整贷款利率的时候了，处理好房贷归还和投资理财的关系，才能应对贷款加息，提高生活质量。
文 本刊记者 张安立
张先生和太太结婚3年，两人在结婚前买了房，现在仍在还贷中。因为贷款申请得早，张先生享受的是基准利率7折的优惠利率，随着今年几次加息，明年开始还贷的利息支出要跟着增加了，张先生到底该如何应对呢？
日渐提高的生活成本
张先生和太太都是上海人，3年前结婚的时候，张先生的父母资助了他一笔首付款，在上海内外环之间买了90平方米的房子，地铁旁边，交通还算便利，张先生办理了商业性和公积金贷款，每月的房贷还款6000元，两人因为都有公积金，所以通过公积金冲还贷减轻了2000元的还贷支出。张先生目前还没有孩子，不过正在考虑生小孩的事，积极准备中，生孩子可就要增加一大笔生活开销了。
张先生在贸易公司工作，现在每月收入10000元，年终奖3万元。张太太在国有企业做人事工作，每月收入4000元，年终奖1万元。两人都有公司缴的社保，此外都没有再增加任何商业保险。
张先生和太太都感叹现在的生活成本越来越高，物价上涨，增加了吃穿住行的开销，虽然住在地铁旁，但是张先生经常有个加班之类的时候，免不了要叫出租车，所以交通费每月也有1000元左右，两人又爱热闹，经常和朋友一同聚餐HAPPY，生活必要支出、餐饮费、社交娱乐、购物开销在6000元，另外每个月还贷4000元固定支出，每年走亲访友支出2万元，旅游支出2万元。张先生希望每个月能够有更多的结余，不过反倒是经常会出现超支情况。张先生因此积蓄不多，也不敢做什么投资，怕亏损，一直把钱在银行里存着。
是否该提前还贷
央行2011年连续多次加息，张先生贷款的利息变化将于2012年1月1日后得以体现，80万元的贷款月供至少要增加几百元。有钱提前还，还是存银行？张先生3年前办理的贷款，所以还享受着基准利率打7折的优惠利率，但是想到要增加利息，张先生有提前还贷的想法，本来钱存在银行也有利息，不知道是存银行合算还是把钱去还贷款合算，是否有比存银行更好的投资方式可以选择，张先生都希望理财师能给些建议。
公积金还贷选择难
张先生目前采用公积金月冲还贷的方式，每月用两人的公积金冲还贷款的本金和利息，这样每个月可以减少还贷现金支出。但是看到每个月的利息支出那么多，张先生一直在犹豫，到底应该选择一次性冲还本金好，还是每个月冲还本金和利息的好。这一点张先生希望理财师能够给予建议。
虽然张先生一家觉得收入算中等水平，有房也有满足感，但是生活成本和还贷支出还是让两口子每月存不下多少钱。张先生说，他们也想知道该如何还贷款为好，该做些什么投资理财，能够更快让资产保值增值，为下一步养育孩子做准备，也为提高生活质量，让生活变轻松。
每月收支状况 (单位／元)
每月收支状况 （单位／元）
收入 支出
本人月收入 10000 房贷（现金） 4000
配偶收入 4000 基本生活开销 6000
合计 14000 交通费 1000
合计 11000
每月结余 3000
年度收支状况 单位／万元
收入 支出
年终奖金 4 亲友支出 2
旅游支出 2
合计 4 合计 4
年度结余 0
家庭资产负债状况 单位／万元
家庭资产 家庭负债
活期及现金 2 房屋贷款 80
定期存款 10 其他借款 0
股票 0
基金 0
房产 180
合计 192 合计 80
家庭资产净值 112
选对理财方式 应对利息压力
文 民生银行(5.82,0.00,0.00%)CFP国际金融理财师胡立力
张先生和太太两人都是年轻白领，组成家庭不久，处于家庭成长期。一般这段时间较大的支出会在住房贷款、子女养育上，张先生和太太是有房一族，还没有子女，所以固定支出在房贷，平时生活消费也不少。这样的每月支出，让张先生和太太没能存下多少钱，随着几次升息，住房贷款利息明年开始要调整了，这又降低了两人生活的幸福感，所以家庭财务问题的确需要解决。
从张先生提供的信息看，两人月收入共有14000元，银行贷款需偿还4000元左右，生活开支需7000元，因此，每月的结余仅有3000元，年终奖没有结余。家庭的资产增长率是较低的，所幸张先生一家的收入，能够覆盖全部支出，并未到省吃俭用的拮据时，并且两人的收入保持不断增长的趋势。
目前我们首要帮助张先生一家解决的问题就是分析一下是否要部分提前还款。
利率倒挂 提前还贷不划算
张先生是3年之前就办理了贷款，目前享受的还是打折的利率，商业性贷款年率4.48%，公积金贷款年利率4.3%，如果按照2012年的基准利率仍然打七折，那么商业性贷款年率4.935%，公积金贷款年利率4.9%。而目前市场上的稳健型投资理财3个月产品，年化收益率在5%以上；3年期的定期利率5%，都要高于贷款的利率。虽然目前贷款利率已经多次上调，但由于享受折扣率，他们仍然有收益空间，一边以低于5%的利率向银行借款，另一边以更高的利率获取投资收益，相当于借银行的钱投资。当然，投资有风险，并非投入资金能够100%保证获得预期收益。当理财投资收益大于还款利息支出时，提前还贷并不划算，所以建议张先生不要提前还贷，选择投资适合的产品，能够获得利息差。当然，如果未来出现不再享受贷款优惠利率的情况下，商业性贷款年利率7.05%，如果能够找到高于贷款利率的理财产品，那么选择投资而不提前还贷，否则建议提前还贷减少利息支出为好。
选择冲还贷方式 减少还贷压力
选择怎样的冲还贷方式取决于张先生目前是否现金流很紧张，从目前张先生情况看，每月的结余3000元，并不多，偶尔还可能超支，如果选择每年冲还本金，那么每个月需要多支出2000元，压力变大。此外，明年公积金贷款利率调整为4.9%，通过理财产品投资收益能够覆盖此利率，因此，也不用冲还本金。如果是希望减少贷款利息，可以通过缩短贷款年限的方式来解决，这样每个月的还贷金额将有所增加，个人收入能够承受的情况下，合理缩短年限来减少利息支出。
选对理财方式 保险保驾护航
为了应对贷款升息的情况，除了留存3万元的应急资金外，张先生夫妇可以考虑将银行存款的四分之三投资理财产品，一般银行的理财产品为半年到一年期限的，年收益率在5.5%～6%，可以覆盖贷款的利率，获得利息差。另外，银行3年期存款利率5%，目前市场上的通货膨胀压力在减小，资金紧张的情况将得到缓解，升息预期降低，建议张先生将剩下的四分之一金融资产配比中长期定期。此外，张先生月度多余的存款，可做些基金定投，目前可选择稳健的债券基金，进行强制储蓄，控制每月的生活支出。这样，家庭资产中的金融资产会有所积累，应对明年多出的贷款利息。考虑到夫妻两人无投资经验，建议选择稳健、低风险的产品开始投资。
另外，张先生一家还可以考虑投保一定的保险产品转嫁风险，目前张先生家庭的房屋贷款需两人共同偿还，因此少了任何一方，另一方的还款就会出现影响。可以给收入来源高的张先生投保一些定期寿险、意外险、健康保险等消费型保险，来防范风险，保费相对低廉，为优质生活保驾护航。
